FalconXとSygnumは機関向けトークン化クレジットを立ち上げます

ファルコンエックス（Crypto prime broker）とシグナム・バンクは提携し、オンチェーン上のストラクチャード・クレジット・ファシリティを立ち上げる。リリースでは、ザ・ブロックに共有された内容として、この取り組みはトークン化されかつ過剰担保された融資商品であり、規制された銀行チャネルを通じてデジタルアセット・クレジット市場へのエクスポージャーを求める機関投資家を対象としている。スイス拠点のシグナムは、デシグネート・プラットフォームを通じてレコード上の貸し手を務め、ファルコンエックスのクリプトネイティブなクレジット戦略を伝統的な規制の枠組みに包み込む。

商品構成と管理

ファルコンエックスのファシリティは、過剰担保されたローンによって裏付けられ、リアルタイムで監視される特別目的会社（SPV）を通じてクレジットを提供する。M11 Credit と Pareto が管理、担保の監督、そしてバルブ（保管）インフラを担い、機関投資家向けの基準を満たすためのコンプライアンス・ツールも統合される。この商品は、基盤にあるのがブロックチェーンに基づくインフラであるにもかかわらず、伝統的な固定利付商品の外観と機能を維持しながら、デジタルアセットの貸付市場へのエクスポージャーを提供することを目的としている。

規制の範囲と適格性

このオファーは米国の投資家には提供されない。参加は適格なシグナム・バンクの顧客に限定され、管轄区域ごとの適格性要件の対象となる。

会社の見解

「トークン化は機関向けクレジットを変革しており、機関はデジタルアセットの貸付市場に参加するための、よりストラクチャードで透明性の高い手段にますます関心を寄せています」と、ファルコンエックスのグローバル責任者として収益およびビジネスを統括するオースティン・リード氏は述べた。「この提携により、オンチェーンの機関向けクレジットの到達範囲が、主要なデジタルアセット・バンクを通じて拡大し、グローバルにおける規制下での導入に向けた設計図が確立されます。」

シグナムのトークン化責任者ファトミレ・ベキリ氏は、さらに次のように付け加えた。「オンチェーン上で金融市場がこれほど急速に進化していることを見るのは心強く、この新しい金融インフラが発展する中で、私たちは顧客を支えることに引き続き注力していきます。」

背景と最近のファルコンエックスの動き

この提携は、銀行がブロックチェーン型の金融商品を試す動きを強めている時期における、シグナムのプラットフォームでのもう一つのトークン化ユースケースを示している。ファルコンエックスは、アクセル（Accel）、アメリカン・エキスプレス・ベンチャーズ（American Express Ventures）、ライトスピード・ベンチャー・パートナーズ（Lightspeed Venture Partners）、トーマ・ブラボ（Thoma Bravo）、タイガー・グローバル・マネジメント（Tiger Global Management）、ウェリントン・マネジメント（Wellington Management）などの支援を受けている。

最近のファルコンエックスの取り組みには、先月5月にスタンダード・チャータード（Standard Chartered）との提携を通じて機関投資家向けの暗号資産提供を強化すること、24時間365日（24/7）のOTC暗号資産オプション取引プラットフォームの立ち上げ、そして資産運用会社21Sharesの買収（21Sharesは11 billion（$110億）規模の資産を運用）などが含まれる。