Je viens de repérer quelque chose qui mérite l'attention avec Robinhood. L'action est en baisse d'environ 50 % par rapport à ses sommets d'octobre, et honnêtement, cela commence à ressembler à une véritable bonne action à acheter aussi bien pour les traders que pour les investisseurs à long terme en prévision d'une saison des résultats qui pourrait être décisive.

Voici ce qui est intéressant. La plupart des gens considèrent encore HOOD comme cette application de meme stocks de l'époque de la pandémie, mais l'entreprise a évolué bien au-delà de cette narration. Elle est désormais un véritable membre du S&P 500, en concurrence directe avec des acteurs établis comme Fidelity. La transformation est réelle — ils ne sont plus simplement une plateforme de trading.

Laissez-moi vous expliquer pourquoi cela importe. HOOD dispose désormais de 11 lignes d'affaires distinctes, chacune générant environ $100 millions ou plus par an. Nous parlons de comptes de retraite, de trading de crypto, de contrats à terme, d'options, de plateformes desktop pour traders actifs, de gestion de patrimoine, de marchés de prédiction — tout l'écosystème. Leur base d'abonnés Gold payants a augmenté de 77 % d'une année sur l'autre pour atteindre 3,9 millions au troisième trimestre, et le nombre total de comptes d'investissement a atteint 27,9 millions, en hausse de 2,8 millions ou 11 %.

Les chiffres sont vraiment convaincants. Le revenu par utilisateur a augmenté de 82 % pour atteindre $191 au troisième trimestre, avec un chiffre d'affaires total trimestriel doublé en glissement annuel. Leur bénéfice par action a explosé de 259 % pour atteindre 0,61 $, pulvérisant les estimations de bénéfices pour le quatrième trimestre consécutif. Si vous vous demandez si HOOD est une bonne action à acheter en ce moment, les projections de croissance seules suggèrent que oui — ils prévoient une croissance de 85 % du bénéfice par action en 2025 et encore 23 % en 2026.

D’un point de vue technique, HOOD se négocie autour de $75 par action, avec un objectif de prix moyen montrant un potentiel de hausse de 86 %. L’action atteint ses niveaux RSI les plus survendus de l’histoire et teste le support à ses niveaux de rupture lors de l’IPO de 2021. Elle a chuté de 60 % par rapport à ses sommets, à seulement 35,7 fois le bénéfice futur, et le ratio PEG est à 1,3 — ce qui est à peu près en ligne avec le secteur technologique plus large.

Oui, l’action a besoin de se calmer après cette hausse de 650 % en deux ans. Mais cette vente a créé ce qui semble être une excellente opportunité d’entrée pour quiconque envisage sérieusement si HOOD est une bonne action à acheter avant leur prochain rapport de résultats. Les fondamentaux de l’entreprise n’ont pas changé — au contraire, ils sont devenus plus solides. Certains traders commencent déjà à tester des positions, en attendant de voir comment Wall Street réagira aux résultats et aux prévisions du prochain trimestre. À garder à l’œil.