InvestingWithBrandon

إذا كانت هبوط بنسبة 8% من أعلى مستوى على الإطلاق عندما كانت التقييمات مرتفعة في البداية يثير دهشتك... فلابد أن تعيد تقييم فلسفات استثمارك.
خذ ملاحظة ذهنية عن جميع حسابات @X@ التي كانت تروج لأسهم ذات بيتا عالية جدًا العام الماضي والتي الآن انخفضت بأكثر من 75%+
أنا لا أنسى أبدًا.
كن مستثمرًا، وليس مضاربًا.

بيع الخيارات المغطاة هو أكثر استراتيجيات "الخيارات" شعبية بين الجماهير على الأرض.
دعني أشرح لك.
الخيارات المغطاة تعني أنك تملك الأسهم، وهذا هو ما يجعلها مغطاة.
إذا كنت تملك الأسهم، فأنت متفائل أليس كذلك؟
آمل ذلك!
فماذا يعني بيع الخيارات فعلاً؟
حسنًا، أنت توافق على بيع أسهمك بسعر معين خلال إطار زمني معين.
يبدو جيدًا أليس كذلك؟
تستطيع بيع أسهمك لتحقيق ربح وجمع العلاوة.
نظريًا، بالتأكيد.
لكن في العالم الحقيقي، هناك مشكلة كبيرة.
تحديد الحد الأعلى لصعودك!
لا أستطيع أن أخبرك بعدد الأشخاص الذين تحدثت إليهم وشراء الأسهم لأنهم متفائلون، ثم قال لهم أحدهم "لماذا لا تولد تدفق نقدي من الأسهم التي تملكها"
ل

سعر التنفيذ الرهيب الخاص بك هو السبب في خسارتك مع الخيارات...
(كيفية إصلاح ذلك الآن)
معظم المستثمرين الأفراد يبيعون خيارات البيع بسعر تنفيذ حوالي 5% أدنى من السعر الحالي للسوق لـ "بناء هامش أمان"
عادةً ما يفعلون ذلك بعقود شهرية.
إليك المشكلة الكبيرة.
5% ليست هامش أمان كافٍ، خاصة مع عقد لمدة شهر واحد حيث لا توجد لديك قوى دفع للنمو خلفك.
(مع ارتفاع الأرباح لكل سهم، ستتبع الأسهم ذلك)
الحل هو بيع خيارات مضمونة للمحفظة لمدة سنة واحدة أو أكثر.
يمكنك اختيار سعر تنفيذ 20% أدنى من السعر الحالي، والحصول على عمولة ممتازة، وبناء هامش أمان أفضل بكثير، وتقليل نقطة التعادل، والاستفادة من قوة نمو الأرباح لكل

إذا وضعت $100 في $TSLA في عام 2010، كنت ستصبح "غنيًا" اليوم.
حسنًا... لنفترض أنك لم تفعل شيئًا واحتفظت حتى الآن.
كان لديك 1,005 دولارات بحلول نهاية 2015
ولم تفعل شيئًا
ثم شاهدت ذلك المبلغ يرتفع إلى حوالي 1,589 دولارًا في ذروة 2018
ومع ذلك لم تفعل شيئًا
ثم شاهدت 1,589 دولارًا تنخفض إلى 1,049 دولارًا في انهيار أواخر 2018
ومع ذلك لم تفعل شيئًا
ثم شاهدت المبلغ يقفز إلى حوالي 25,741 دولارًا في ذروة نوفمبر 2021
ومع ذلك لم تفعل شيئًا
ثم شاهدت 25,741 دولارًا تنهار إلى حوالي 12,871 دولارًا في أدنى مستوى أكتوبر 2022
ومع ذلك لم تفعل شيئًا
ثم شاهدت 12,871 دولارًا تنفجر إلى أكثر من 26,950 دولارًا بحلول أ

السوق بعيد عن أعلى مستوياته.
إليك بالضبط ما أفعله.
Q حوالي 573 دولار. NVDA حوالي 171 دولار. META حوالي 556 دولار.
جميعها أقل من أعلى مستوى على الإطلاق. جميعها أساسية وجذابة.
1. بيع محافظي لخيارات بيع مضمونة بأعلى سعر.
الجمهور يشتري خيارات بيع للحماية. العلاوات مرتفعة.
Q $515 strike. META $500 strike. NVDA $150 strike.
أحصل على العلاوة وأستثمرها في الأسهم وبعض الخيارات.
2. شراء خيارات شراء طويلة الأمد لمدة 1-2 سنة بينما لا يرغب أحد فيها.
لا أحد يريد خيارات الشراء عندما يتراجع السوق.
أشتريها بثمن زهيد.
الاتجاه فقط يجب أن يكون صحيحًا. التوقيت غير مهم مع مدة طويلة.
3. مت

$10,000 في VOO. لا تلمسها أبدًا.
إليك ما يحدث على مدى 30 عامًا.
متوسط ​​تاريخي لمؤشر S&P 500: 10% سنويًا.
بعد 10 سنوات: $25,900.
بعد 20 سنة: $67,275.
بعد 30 سنة: $174,494.
هذا يتفوق بالفعل على 95% من مديري الصناديق المحترفين.
لم تفعل شيئًا.
الآن أضف طبقة الخيارات فوق ذلك.
بيع خيارات وضع مضمونة على شركات ذات جودة بالقرب من القيمة الجوهرية.
احصل على العائد. اشترِ المزيد من VOO وQ. اشترِ عقود خيارات طويلة الأجل LEAPS.
$10k عند 10% لمدة 30 سنة: $174K.
$10k عند 25% لمدة 30 سنة: $2.8M.
نفس المبلغ الابتدائي.
نفس 30 سنة.
النظام هو كل شيء.
40% VOO. 40% Q. 20% شركات فردية.
هذه هي القاعدة الأساسية. ثم طب

ميتا منخفضة بنسبة 30% من أعلى مستوى لها على الإطلاق.
إليك صفقة قد تكون منطقية
أعلى سعر خلال 52 أسبوعًا: 796 دولار.
عن اليوم: حوالي 556 دولار.
بعيدًا عن أعلى مستوى: -30%.
تجاوزت الأرباح الفصلية التوقعات.
حماية. قوة التسعير. دورة الذكاء الاصطناعي سليمة.
انخفضت بسبب الضوضاء الاقتصادية الكلية وليس الأساسيات.
الصفقة:
سعر التنفيذ: 500 دولار.
المدة: سنة واحدة.
التوقعات للعلاوة المجمعة: حوالي 5500 دولار.
مضمونة بمحفظة أساسية.
خذ الـ 5500 دولار.
اشترِ أسهم ميتا وLEAPS.
لا نقود غير مستخدمة.
هل سأشتري ميتا عند 500 دولار؟
بالطبع.
لذا أبيع الخيار البيع وأتلقى الدفع للانتظار.
مكسب الخيار المضمون للمحفظة مرة

شركة نفيديا منخفضة حوالي 19% من أعلى مستوى لها على الإطلاق.
حسابات خيار البيع المغطى لمدة سنة واحدة الآن.
الذروة: 212 دولار.
اليوم تقريبًا: 171 دولار.
عن الذروة: -19%.
خيار بيع مغطى لمدة سنة عند $150 strike:
القيمة المقدرة للقسط المستلم: حوالي 2,300 دولار.
أقل بنسبة 12% من السعر الحالي.
نقطة التعادل بعد خصم القسط: حوالي 127 دولار.
المال المضمون يتطلب 15,000 دولار جالسًا بدون عمل.
الملف المالي المضمون = $0 جالس.
خذ الـ 2,300 دولار. اشترِ أسهم NVDA وخيارات الشراء.
NVDA عند $127 نقطة التعادل.
ربحية الأرباح للسهم لا تزال تنمو.
هذه قيمة استثنائية.
أنا سعيد بأداء هذا الالتزام.
مكسب خيار البيع الم

Q انخفض بنسبة 10% عن أعلى مستوى له على الإطلاق.
إليك الصفقة الدقيقة التي أبحث عنها.
Q: حوالي $573 اليوم. كان أعلى مستوى له على الإطلاق عند 637 دولارًا.
بيع خيار بيع:
خيار بيع لمدة شهر عند سعر $545 : ~$400 تم جمعه.
خيار بيع لمدة سنة عند سعر $515 : ~3,700 دولار تم جمعه.
مشاكل خيارات البيع الشهرية:
نحتاج إلى 9+ صفقات متتالية فقط للمطابقة.
المال المضمون يحتاج إلى 54,500 دولار جالس بدون عمل.
السوق يمكن أن يبقى منخفضًا لعدة أشهر.
خيار بيع لمدة سنة — لماذا أفعل ذلك:
EPS لديه 12 شهرًا للنمو.
محفظة الأساس هي الضمان. لا يوجد نقدي غير مستخدم.
خذ الـ3,700 دولار. اشترِ أسهم Q ور

يقلل الناس من تقدير مدى $1 للنمو.
$1 الاستثمار بمعدل عائد سنوي 11% يتحول إلى:
- 8.94 دولارات خلال 20 سنة
- $238 في 50 سنة
(عوائد مؤشر S&P 500 هنا)
لكن ماذا لو كانت هناك طريقة للحصول على 20% سنويًا...
$1 الاستثمار بمعدل عائد سنوي 20% يتحول إلى:
- $53 في 20 سنة
- 20,283 دولار في 50 سنة
(معدل النمو السنوي المركب الخاص بي في آخر 10 سنوات هو 24% للمعلومية)
فكر في هذا:
كل دولار تنفقه على أشياء لا تحتاجها ليس مجرد دولار يُفقد اليوم...
إنه الآلاف التي تُفقد في المستقبل...

كيفية إصلاح محفظتك لعام 2026:
لا للتداول اليومي
لا للتداول المتأرجح
لا للنداءات المغطاة
لا للخيارات المباعة بضمان نقدي
لا للأكاذيب
بدلاً من ذلك، أفعل هذا:
- بناء محفظة أساسية.
- بيع خيارات مباعة بضمان المحفظة (وليس بضمان نقدي)
- شراء عقود خيارات طويلة الأجل (LEAPS) باستخدام العائد من الخيارات المباعة
- شراء أسهم باستخدام العائد من الخيارات المباعة
(جميع مدة الخيارات تزيد عن سنة)
(أكثر أمانًا وأسهل وربحًا وقابل للتكرار)
انتصارات بسيطة.

لدي أكثر من $2 مليون دولار في سوق الأسهم في $VOO و $Q.
سيكون متوسط العائد 12% سنويًا.
سأجني $240k في السنة بدون فعل شيء
هذا لا يشمل حتى الـ $25k+ شهريًا التي أحققها من خلال الخيارات
فابونيشي!

كيفية استثمار 100,000 دولار الآن في 2026:
(يعمل على أي مبلغ على الرغم من ذلك)
$40k $VOO
$40k $Q
$20k شركات فردية
بيع عقود وضع لمدة سنة محمية، وليست مضمونة نقدًا على شركات تلبي المعايير التالية:
1. يجب أن تكون أقل من القيمة الجوهرية.
2. يجب أن تمتلك خندقًا دفاعيًا.
3. يجب أن تمتلك قوة تسعير.
4. يجب أن تمتلك ميزة تنافسية دائمة.
5. يجب أن أكون موافقًا على الاحتفاظ بها على المدى الطويل في حال تم تخصيص الأسهم لي، يمكنني استخدام استراتيجية العجلة والصبر "التخلص" من الأسهم إذا رغبت في ذلك.
ملاحظات رئيسية:
- المحفظة مضمونة، وليست نقدًا.
- أتحكم في النسب حتى إذا تم تخصيصي، يمكن لمحفظتي الأساسية أن تُست

السيد السوق يطرق بابك 600 مرة في اليوم.
يعرض عليك أبل بسعر 200 دولار.
ثم 150 دولار.
ثم 250 دولار.
ثم 180 دولار.
لا شيء من ذلك هو القيمة الحقيقية.
معظم الناس يتفاعلون مع كل طرقه.
اشترِ عند 200 دولار. يقول 150 دولار. يبيعون بسرعة عند الذعر.
يعود السوق للارتفاع إلى 280 دولار. يلاحقون مرة أخرى.
شراء عالي. بيع منخفض. تكرار للأبد.
إليك ما أفعله.
أتجاهل أسعاره اليومية.
أراقب الأساسيات الحقيقية للأعمال.
وعندما يعرض علي شيئًا رخيصًا حقًا، أضرب.
في الاستثمار، لا تحصل على ضربات مُدعوة.
يمكنك أن تترك 1,000 عرض تمر بدون أن ترد.
تأرجح فقط عند الكرات السمينه.

يحب معظم المستثمرين الأرباح الموزعة.
أنا أفضّل عمليات إعادة شراء الأسهم.
إليك السبب.
الشركة لديها $100 إجمالي الأرباح.
100 سهم قائم.
ربحية السهم = $1 لكل سهم.
الشركة تعيد شراء 10% من الأسهم.
الآن 90 سهم قائم.
نفس $100 من الأرباح.
ربحية السهم = 1.11 دولار لكل سهم.
هذه زيادة بنسبة 10% في ربحية السهم دون زيادة الإيرادات بمبلغ واحد.
تزداد ربحية السهم.
وتتبع سعر السهم.
دائمًا في المدى الطويل.
والمعنى الأفضل؟
لا تدفع ضرائب على زيادة سعر السهم حتى تبيعه.
الأرباح الموزعة تؤثر على فاتورة الضرائب الخاصة بك كل ربع سنة سواء أنفقتها أم لا.
شركة آبل تعيد شراء مليارات الدولارات من الأسهم كل عام.
وهذا ليس

يعتقد معظم الناس أن الأسواق الصاعدة والهابطة عشوائية.
وغالبًا لا تكون كذلك.
السوق يتبع الأرباح لكل سهم (EPS) صاعدًا إلى اليمين على المدى الطويل.
عندما يتمدد بعيدًا جدًا فوق الخط — يعود إلى الوراء.
عندما يتمدد بعيدًا جدًا تحت الخط — يعود إلى الأعلى.
هذا هو الأمر. هذا هو اللعبة كلها.
عام 1999 — كانت السوق عند نسبة سعر إلى الأرباح (PE) 24-25x.
فوق الخط بكثير. انهارت بنسبة 50%.
عام 2022 — كانت السوق ممتدة فوق الخط.
انخفضت بنسبة 35%.
الآن — السوق فوق الخط بقليل. العوائد المستقبلية ستكون على الأرجح أدنى من الاتجاه.
لا يتعين عليك تحديد القمة بالضبط.
لا يتعين عليك تحديد القاع ب

لم يفشل مؤشر S&P 500 أبداً في الوصول إلى مستويات قياسية جديدة بعد أي انهيار.
لا بعد عام 1987.
لا بعد عام 2000.
لا بعد عام 2008.
لا بعد عام 2020.
لا بعد عام 2022.
في كل مرة قال فيها الخبراء إن الأمر مختلف هذه المرة.
وفي كل مرة كانوا مخطئين.
يبدو أن الانهيار هو النهاية عندما تكون فيه.
ثم تنظر إلى الوراء بعد 5 سنوات وتدرك أنه كان أفضل فرصة شراء في حياتك.
الذين استسلموا للذعر وخسروا، حجزوا خسائر دائمة.
أما الذين اتبعوا خطة وبقوا في السوق، فحققوا أرباحاً هائلة.
التقلبات ليست الخطر.
القرار الدائم الناتج عن خوف مؤقت هو الخطر.

لم يفشل مؤشر S&P 500 أبداً في الوصول إلى مستويات قياسية جديدة بعد أي انهيار.
لا بعد عام 1987.
لا بعد عام 2000.
لا بعد عام 2008.
لا بعد عام 2020.
لا بعد عام 2022.
في كل مرة قال فيها الخبراء إن الأمر مختلف هذه المرة.
وفي كل مرة كانوا مخطئين.
يبدو أن الانهيار هو النهاية عندما تكون فيه.
ثم تنظر إلى الوراء بعد 5 سنوات وتدرك أنه كان أفضل فرصة شراء في حياتك.
الذين استسلموا للذعر وخسروا، حجزوا خسائر دائمة.
أما الذين اتبعوا خطة وبقوا في السوق، فحققوا أرباحاً هائلة.
التقلبات ليست الخطر.
القرار الدائم الناتج عن خوف مؤقت هو الخطر.