Acabo de notar algo interesante en los informes de analistas. Un par de acciones de IA están obteniendo proyecciones de potencial alcista bastante serias por parte de Wall Street en este momento, y la razón detrás de ellas vale la pena prestarle atención.

Primero está Meta. Barton Crockett de Rosenblatt Securities está mirando el precio actual de alrededor de $653 y ve un objetivo de $1,144 — eso es un potencial de subida del 75%. El consenso más amplio de analistas es más conservador, en torno al 30%, pero lo importante es que la mayoría piensa que está subvalorada en su nivel actual. ¿Qué está impulsando esto? Meta ha estado haciendo apuestas masivas en IA para mejorar cómo se clasifican y recomiendan los contenidos en Facebook, Instagram y WhatsApp. Incluso han construido chips personalizados para ejecutar estos modelos. La verdadera rentabilidad se vio en el cuarto trimestre — los ingresos aumentaron un 24%, las impresiones de anuncios subieron un 18%, y lograron cobrar un 6% más por anuncio. La gente estaba preocupada de que Meta estuviera gastando demasiado en infraestructura de IA, pero los números sugieren que en realidad está dando frutos. Además, está la jugada a largo plazo con las gafas de realidad aumentada. Zuckerberg habla de sistemas de superinteligencia que eventualmente podrían reemplazar a los teléfonos inteligentes. La acción se negocia a 28 veces las ganancias con un crecimiento anual previsto del 21% hasta 2027, lo cual, honestamente, parece bastante razonable para ese tipo de potencial.

Luego está Atlassian. Keith Weiss de Morgan Stanley tiene un objetivo de $290 en una acción que cotiza alrededor de $76 — eso es un potencial de subida del 280%, lo cual es bastante loco. El objetivo mediano de los analistas es más como un 97% de potencial alcista. La preocupación que tienen la mayoría de los inversores es que la generación de código por IA matará la demanda de herramientas para desarrolladores como Jira. Pero el argumento de Morgan Stanley es lo contrario — creen que las ganancias de productividad con IA en realidad expandirán la base de desarrolladores y desencadenarán olas de modernización. Los datos de empleo respaldan esto. Goldman Sachs acaba de señalar que las ofertas de empleo en desarrollo de software en Indeed han subido un 11% año tras año. Atlassian también está impulsando su propio producto de IA llamado Rovo, que alcanzó los 5 millones de usuarios activos mensuales recientemente, un 40% más que el trimestre anterior. La valoración también es interesante — 17 veces las ganancias ajustadas con un crecimiento reciente del 27% y un crecimiento anual estimado del 19% hasta 2027.

Ninguna de estas debe considerarse una victoria garantizada, pero el consenso de los analistas en ambas sugiere un potencial de subida real si crees en la narrativa de IA que se está desarrollando. Vale la pena mantenerlas en tu radar si estás mirando ese espacio.