مؤخرًا قمت بتنظيم أنظمة التداول الكلاسيكية المعترف بها في دائرة التداول، واكتشفت أن هناك أسبابًا وراء استمرار انتشار هذه المنهجيات حتى اليوم. العديد من المتداولين العالميين من الطراز الأول لا زالوا يستخدمون هذه الأنظمة في تداولاتهم، لذلك أود اليوم أن أشارككم منطق هذه الأنظمة الثمانية.

لنبدأ بأشهر نظام تداول السلاحف. في عام 1983، قام المستثمر المالي الشهير ريتشارد دينيس بتجربة مثيرة للاهتمام — أراد إثبات ما إذا كان المتداولون العظماء موهوبين بالفطرة أم يكتسبون مهاراتهم من التدريب. فقام بتوظيف 13 شخصًا، وعلّمهم المفاهيم الأساسية للتداول ومنهجيته الخاصة. وماذا كانت النتيجة؟ خلال الأربع سنوات التالية، حقق هؤلاء السلاحف معدل عائد سنوي مركب بلغ 80%، وهو رقم يُعتبر أسطوريًا في تاريخ التداول. أثبت دينيس من خلال هذا العمل أن نظامًا بسيطًا وقواعد واضحة يمكن أن يحول أشخاصًا بدون خبرة تداول إلى متداولين متميزين.

الجوهر الأساسي لنظام تداول السلاحف بسيط جدًا — الدخول عند اختراق السعر لأعلى مستوى خلال 20 دورة تداول، والخروج عند انخفاض السعر أدنى مستوى خلال 10 دورات. النظامان المستمدان لاحقًا من هذا المنطق يستخدمان اختراق 20 يومًا للتداول القصير الأمد، واختراق 50 يومًا للتداول الطويل. وبسبب شهرة هذا النظام، ظهرت العديد من النسخ والتعديلات، حيث طور العديد من الخبراء طرقهم الخاصة بناءً عليه.

أما نظام القفزات السعرية لليورى ويليامز، فينظر إليه من زاوية مختلفة. هذا المؤلف الذي ابتكر مؤشر ويليامز، استطاع خلال أقل من 12 شهرًا أن يحول 10k دولار إلى 1.1M دولار، وفاز أيضًا بجائزة روبنز في تداول العقود الآجلة. يعتقد أن نظام القفزات السعرية يقيس بشكل أساسي ردود الفعل المفرطة في العاطفة التي تؤدي إلى تغيرات حادة في السعر. عندما يتذبذب السعر في اتجاه هبوطي لمدة 5 إلى 10 أيام ثم يفتح فجأة على انخفاض كبير، ثم يرتد ويعود فوق أدنى سعر لليوم السابق، فهذا يشير إلى احتمال انعكاس طاقة السوق.

نظام تداول نطاق السعر لـ توم دي مارك يركز على أهمية الزمن. لقد عمل كمستشار لمؤسسات كبيرة مثل سوروس ومجموعة مورغان، ووجهة نظره الأساسية أن الأمر لا يتعلق بظروف التشبع الشرائي أو البيعي بحد ذاته، بل بمدة استمرار المؤشر في تلك الحالة. لقياس ضغط الشراء والبيع بدقة، أنشأ مؤشر TD DeMarkerⅡ، الذي يربط جميع تحركات السعر بمستويات العرض والطلب المحددة.

نظام التداول التقلبات الذي وضعه لورنس ماكميلان، هو من أنظمة التداول القائمة على تقلب السوق. هو خبير في خيارات التداول، ويعتقد أن التقلب هو سرعة تغير السعر. عندما يظهر التاريخ التقلبات في ترتيب هبوطي — أي أن مدى التقلب يتضيق تدريجيًا — فهذا غالبًا ما يشير إلى أن العاصفة على وشك أن تهدأ، ويجب أن تكون مستعدًا لذلك.

نظام التداول بالتذبذب لمارتن برينجر يتبع منطق "الفرج بعد الشدة". عندما يكون السعر في مناطق تقلبات حادة، فإن الانعكاس غالبًا ما يكون على الأبواب. أما نظام مؤشر التذبذب المشتق من كونستانس براون، فهو يعالج مؤشر RSI بثلاث عمليات تسييل، مما يحسن من دقة الإشارات.

نظام تداول الدلفين يركز على التداول باتجاه الاتجاه والطلبات من الجانب الأيمن، ويستخدم المتوسطات المتحركة وMACD لتحديد اتجاه السوق، ويعتمد على تقاطع خطوط KD للدخول والخروج بدقة. أما نظام قاعدة 123 لفيكتور سبولاندي، فيبسط التعرف على الاتجاه في ثلاث خطوات: اختراق خط الاتجاه، عدم تحقيق ارتفاعات أو انخفاضات جديدة، وتجاوز السعر لنقطة الارتداد السابقة. على الرغم من أن نقاط الدخول تكون متأخرة بعض الشيء، إلا أنه اقترح لاحقًا قاعدة 2B لمواجهة الاختراقات الوهمية.

هذه الأنظمة الثمانية تتنوع في التركيز، لكنها تشترك في مبدأ واحد — أن النظام الجيد لا يحتاج إلى تعقيد، بل إلى التنفيذ الجيد وإدارة المخاطر. إذا كنت تبحث عن طريقة تداول مناسبة لك، فإن هذه الأنظمة الكلاسيكية تستحق الدراسة العميقة.